Двенадцатилетний Фрэнк Уиллер и его приятели, увлечённые взрослым миром, решают увидеть то, о чём только слышали — стриптизёршу. Их наивная миссия, финансируемая скопленными карманными деньгами, быстро сталкивается с суровой реальностью большого города, где друзьям грозят сомнительные типы и полное отсутствие понимания.
Действие разворачивается в США, в городке Йонкерс близ Нью-Йорка, в годы Второй мировой войны. После смерти матери два брата, Яков и Артур, приезжают к отцу, который из-за работы вынужден часто разъезжаться. Он оставляет сыновей на попечение своей матери — суровой и эксцентричной бабушки, эмигрировавшей из Германии.