Продолжение уютного рождественского приключения переносит зрителей обратно в сказочную вселенную, где магия праздника сталкивается с повзрослевшим цинизмом. Главная героиня Кейт, оставившая детскую веру в чудеса, вынуждена снова включиться в невероятные события, когда таинственный и зловещий волшебник Белсникель решает лишить человечество самого главного — духа Рождества.
Разногласия между подростком Элли, мечтающей о самостоятельности, и её матерью Кэтрин, пытающейся удержать дочь под крылом, достигают пика после запрета на ночной квест. Загадавшееся на спор желание о перемене реализуется самым неожиданным образом: наутро мать и дочь обнаруживают, что волшебным образом поменялись телами.