В мире, где демоны правят беспредельно, а люди и заклинатели живут в страхе и нищете, старейшины клана Хэнъян принимают отчаянное решение. Чтобы уничтожить источник грядущей катастрофы — повелителя демонов — они отправляют в прошлое его главного врага, дочь своего вождя Ли Сусу. Её миссия проста и ужасна: найти юного смертного, который в будущем станет тираном, и устранить его, пока он ещё уязвим.
Фильм переносит зрителя в 1905 год, когда Гонконг, всё ещё под британским контролем, становится полем борьбы за судьбу Китая. Вдовствующая императрица Цыси, правившая из Запретного города, узнаёт о готовящемся визите Сунь Ятсена, отца китайской революции, и отдаёт приказ ликвидировать его до того, как он встретится с товарищами по организации Тунмэнхой.
Китай, середина XIX века. Эпоха хаоса и раскола страны на враждующие кланы. Фильм «Полководцы» (Tau ming chong) погружает в эпическую сагу о трёх военачальниках, чьи судьбы переплетаются самым неожиданным образом. Один — опытный генерал, лишившийся армии и чести. Другие — два брата-разбойника, правившие горными долинами.